삼성전자 워시쇼크를 딛고 17년만에 최고폭 상승 갱신, 코스피도 6%대 반등

 

삼성전자 17년만에 최고폭 급등 하루만에 11.37% 상승

2026.02.02 코스피는 워시 쇼크로 5%대 하락 마감 하였습니다.
2026.02.02 워시 쇼크의 이유와 또다른 이유가 궁금하신분은 아래 링크를 참고 부탁드리겟습니다.
https://datainsight-15.tistory.com/57

코스피 5% 폭락의 충격.. 워시 쇼크와 일본 BOJ의 경고

이번 포스팅에서는 2026.02.02 워시 쇼크를 딛고 일어난 삼성전자와 전일 하락폭 이상 오른 이유에 대해서 분석해보겟습니다.

사진: 구글 파이낸스 삼성전자 1일차트

삼성전자 1일차트

구글 파이낸스에서 가져온 삼성전자 1일차트 입니다.
전날 워시쇼크로 160800이던 삼성전자가 150400으로 하락한지 하루만에 167500이라는 고지를 달성 하였습니다.

사진: 구글 파이낸스 1일 차트

코스피에 불어온 훈풍

삼성전자가 11.37% 상승한 덕에 코스피 반도체들이 불을 뿜었습니다.
SK하이닉스 9.16% 한미반도체 6.36%상승, 한국의 반도체 종목들을 골고루 담아서 한국의 반도체 지수라고 볼 수 있는 삼성자산운용의 KODEX 반도체 ETF는 9.04% 상승 하였습니다.

사진: 차기 연준의장 후보 케빈 워시

 

사진: 2026.02.02 워시 쇼크 당시 한국 증시 상황

 

삼성전자 최대폭 상승의 이유는?

삼성전자가 11.37% 상승한 이유는 전날 워시 쇼크로 하락한 저가 매수세에 의한 급등일까요?
워시 쇼크로 인한 반발 매수세도 분명 있을 것이지만 보통 급락으로 인한 반발매수는 급락 폭보다 크지는 않습니다.
그렇다면 삼성전자를 급등하게 만든 이유가 무엇일까요?? 

사진: 제마니이로 그린 휴머노이드용 AI 반도체

2026.02.03 반도체 랠리의 주역, AI 반도체

2026.02.03 반도체 시장의 불을 뿜게 만든 원인은 AI 반도체라고 생각합니다.
AI 반도체의 가격이 또 오를 것이라는 전망에 삼성전자와 SK하이닉스의 실적 상승 기대감으로 주가가 오른 것으로 예상됩니다.

사진: NH증권(나무증권) 삼성전자 10분봉 차트

그 증거는?

만약 저가매수로 인한 회복세 하나만이 주 이유였다면 11%상승은 불가능 했을 겁니다.
2026.02.03의 삼성전자 10분봉을 살펴보면 장초반 폭발적 거래량 상승과 함께 저가 매수세가 유입되었으며 12시까지 15.9~16.1에서 횡보를 하는 모습이 보입니다.
횡보구간의 반등폭은 7% 정도이며 폭락 전 가격인 160800원 부근에서 매도세가 나오는 것을 볼 수 있고 폭락 전 매물대 물량을 받아먹으며 소화하는 모습으로 예상 가능합니다.
그러던 중 오후장부터 갑자기 거래량이 들어오며 상승하는 모습을 보이고 167500에서 KRX는 마감(KRX 기준 이전 최고가), NXT에서 168300까지 올랏다가 167500에서 마감한 모습을 보이고 있습니다.
즉 케빈 워시 쇼크로 인해 폭락했던 저가매수세로 인한 유입은 장 초반 15만원 중반대까지였으며 그 이후는 매물을 소화시키며 상승한 다른 이유가 있다는 뜻으로 분석가능합니다.
즉 메모리 상승 뉴스가 이유일 것으로 예상합니다.

출처: 트렌스포스(2025.Q4 대비 2026.Q1 D램과 낸드 가격 상승 예상폭)

반도체 어디까지 오르나?

트렌스포스의 발표에 따르면 2025.Q4 대비 2026.Q1의 가격이 무려 서버용 D램은 90%, PC용 D램은 100% 오를 전망이라고 합니다.
심지어 이번에는 낸드 플래시 마저 가격이 급등한다고 합니다.
적자 사업이던 낸드가 드디어 흑자로 돌아선다는 기대감도 생길 듯 합니다.

사진: 모건스탠리 로고

삼성전자의 상승에 불을 지피는 모건 스탠리 리포트

모건 스탠리가 삼성전자의 리포트를 발표 했습니다.
이 리포트에는 2026년 영업이익 예상을 245조로 예상하였고 2027년에는 311조를 영업이익으로 예상하였습니다.
점입가경으로 2027년에도 반도체가 부족하여 삼성전자가 엔비디아의 실적을 넘어 설 것이라고 전망하고 있다고 합니다.

사진: 제마나이로 그린 GPU vs TPU

시장의 부정적인 시각은?

AI반도체 가격이 계속 상승한다면 가격 부담에 결국 투자를 줄이지 않을까라는 생각을 하는 시선도 있을 것으로 예상합니다.
실제로 GPU가 너무 비싸서 추론 전용칩인 TPU도 출시하고 아마존도 자사칩을 쓸 것이라는 얘기도 나오는 상황입니다.
메타는 이미 TPU 사용을 선언 하였을 정도로 가격이 부담되면 투자를 줄이지 않을까?하는 시장의 시선도 확실히 존재 할 것이며 타당한 의심이라고 생각합니다.

출처: 각사 보고서 및 블룸버그 컨센서스 발표

AI 버블론? 수요감소? 투자는 이제 시작

2020부터 빅테크 4사(아마존,마이크로소프트,구글,메타)의 데이터 투자규모를 살펴본다면 2020년 4사 합계 1000억달러 규모에서
2025년 4사 합계 3500억이상으로 무려 5년만에 3.5배가 늘어난 것을 볼 수 있습니다.
그중에서 메타의 상승 폭이 가장 크며 데이터센터에 진심인 모습을 보여주고 있습니다.

사진: 제미나이로 그린 테슬라 테라팹 상상도

빅테크는 현재 칩이 부족하여 걱정하는 중

미국의 일론머스크는 칩 부족을 걱정하여 테라팹을 거론하고 있으며 젠슨황도 TSMC의 반도체 케파를 늘렷으면 한다, 칩 공급이 부족하다는 발언을 하고 있는 중입니다.
즉 빅테크에 공급 되는 칩이 부족하다는 신호는 여기저기서 나오고 있는 것으로 분석됩니다.
이러한 상황이 지속되다보니 공급 계약에서 공급자가 주도가 되는 '슈퍼 을' 현상이 자주 보이며 공급자가 계약을 주도한다고 합니다.
삼성전자도 현재 2026 HBM은 이미 완판이며 빅테크 측에서 2027 물량도 조기 확정을 요청하고 있다고 합니다.
일론 머스크의 테라팹 건설 발언의 배경이 궁금하신 분은 아래 링크를 참고 부탁드리겟습니다.
https://datainsight-15.tistory.com/58

머스크 ‘테라팹’ 발언, 수십조 투자 경쟁… 테슬라의 체력으로 버틸 수 있을까?

 

사진: 제미나이로 그린 황금반도체

한국의 황금반도체

HBM, D램의 급등 뉴스는 이미 익숙해진지 오래이며 2026년에도 급등이 예상되고 있다고 합니다.
심지어 이제는 적자 사업이라 생산을 많이하지 않던 낸드 메모리도 수요가 폭발하여 낸드 메모리 가격도 급등할 전망이라고 합니다.
이러한 상황에서 금보다 귀한 반도체를 만드는 반도체 회사들의 슈퍼 황금기는 아직 진행중에 있습니다.
이 추세라면 2027년에도 완판이 가능하지 않을까 하는 기대감도 있습니다.

출처: 각 사(골드만삭스, 마켄앤카멧, 포춘 비즈니스, 카운터 포인트) 발표치

이제 걸음마를 시작하는 휴머노이드

휴머노이드 시장은 이제 걸음마 단계라고 생각합니다.
그 증거로 시장 전망을 살펴보면 골드만삭스, 마켓앤마켓, 포춘 비즈니스, 카운터포인트 4개사의 공통된 전망이 2030년에는 수백억 달러 규모의 시장이 될 것이며 연 평균 성장률은 두자리일 것이라는 전망입니다.
이는 폭발적으로 성장하기 시작하는 시장에서 보이는 현상이며 휴머노이드가 상용화 될 때 쯤이면 그 시장규모는 예측도 불가능 할 정도로 큰 규모지 않을까 기대됩니다.

사진: 제미나이로 그린 AI의 확장성

AI의 미래

LLM의 학습부터 추론 그 결과물인 데이터센터와 데이터센터 부터 시작될 휴머노이드 까지 아직 AI의 확장성은 무궁무진 할 것이며 성장성 또한 경이로운 수준 일 것으로 기대됩니다.
빅테크는 이 휴머노이드가 상용화 될 때 까지 AI에 대한 투자를 멈추지 않을 것으로 예상됩니다.
휴머노이드 시장에서 우위를 점 하는 것 그것이 빅테크가 원하는 목표가 아닐까 생각됩니다.
휴머노이드에 들어가는 배터리가 궁금하신 분은 아래 링크를 참고 부탁드리겟습니다.
https://datainsight-15.tistory.com/54

2차전지 관련주 급등 벼랑 끝 NCM 배터리 휴머노이드 시장에서 반격?

 

요점 정리

삼성전자가 17년만에 최고폭 상승인 11.37% 상승을 하였다고 합니다. 워시 쇼크와 반도체 가격 상승 전망이 촉발한 결과물이지 않을까 하는 예상을 해봤으며 트렌스포스의 발표에 의하면 2026.Q1에만 D램의 가격이 2배가 될 것이라고 합니다.
모건스탠리의 삼성전자 실적 245조 리포트가 발표 되었으며 빅테크들은 가격이 비싸서 고민 하는 것이 아닌 칩이 부족하여 고민하고 있다고 합니다.
LLM가 아닌 휴머노이드를 노리는 빅테크의 투자는 앞으로도 계속 될 것으로 예상되며 그에 따른 반도체 회사들의 실적이 상승하지 않을까 하는 기대감이 커지는 상황입니다.


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